Risk N Returns

我的CPF投资计划(CPFIS)指南

最近,朋友向我询问了CPF投资计划(CPFIS),并希望知道我是如何亲自使用它的。与他分享了我的一般意见,我以为我会写一篇关于它的更全面的文章,分享我对这一主题的个人思考。

合格

标准

要有资格获得CPFIS计划,您需要成为:

  • 至少18岁;
  • 不是未达到的破产;
  • 您的OA中有超过20,000美元;和/或
  • 您的SA中有超过40,000美元
我学到的一个新要求是,从2018年10月1日起,新的CPFIS投资者需要完成CPF自我意识调查问卷(SAQ),然后才能使用其CPF资金投资。虽然我不是一个新的CPFIS投资者,但我脱离了好奇心的测试。

自我意识调查问卷(SAQ)

SAQ包括2个PDF和关联的视频,用于了解投资并理解CPFIS下的投资产品。可以找到PDF  这里  and  这里 .

这2个PDF实际上对2个PDF留下了非常深刻的印象,因为他们潜入投资的基础以及每个投资产品的相关风险和费用。我特别喜欢他们展示了每次投资产品的一次性成本和经常性的成本,这是一个业余投资者不考虑的东西。

CPF委员会最近一直在提高他们的外展和公共教育。这是另一个很好的例子。

SAQ本身是通过CPF门户在线进行的20个MCQ测试。难度水平并不是太糟糕。我得到18/20,因为我第二次猜到了2个问题 

 

您可以投资哪些产品?

资料来源:SAQ模块2 PDF

对于OA资金,您可以很多投资所有可能的投资仪器 - 股票,房地产,金,单位信托,ETF,债券,保险产品,政府债券和固定存款。也就是说,目前没有批准的政府债券和固定存款批准的文书。

对于SA资金,您无法投资股票,Reits,黄金和更高风险单位信托/ ETF /债券。通过批准的ETF和单位信托列表仔细阅读,“更高的风险”一般意味着股票ETF和单位信托与债券ETF和单位信托信托仍然可选择SA资金的选项。

有关您可以投资的特定仪器的完整列表,请退房 这个链接  并单击到每个资产类型的仪器列表。

限制投资

通常,您可以使用的金额是任何超过的金额 20,000美元 为您的OA和 40,000美元 为你的sa。此外,对于股票,房地车和公司债券,您只能投入 35%的可投资储蓄。对于黄金,你只能投资 10%的可投资储蓄.

可投资的储蓄被定义为您的OA余额的总和,撤回投资的金额以及向教育撤出的金额。撤回投资的金额是撤销销售/股息/利益退款的净额。

你可以参考  这个工作的例子由CPF板 要了解如何计算限制..

 

我如何开始?

为了使用CPF OA资金,您需要与代理商银行开立账户。这可以与3本地银行中的任何一个在线完成。银行之间的差异很小,费用相似。我看到的唯一区别是,如果您希望投资黄金,因为OCBC和UOB有更多的选项,而不是Gold ETF。

如果您想使用CPF SA资金,您可以在无需与代理银行开立账户的情况下接近每个单独的服务提供商。

有关打开CPFIS帐户的更多信息,请查看 DBS网站 , OCBC网站 UOB网站 .

有哪些相关费用?

使用CPF资金投资的额外费用,超出了您将使用现金支付的内容。这些成本普遍涉及代理商银行费用,从额外的交易成本到每季度每季度收取的2美元托管费用。 

你读到了, 每季度的每个柜台 。 哎呀。

我的思想过程

我首先询问自己的两个关键问题,我开发了自己的个人战略。

  1. 我应该使用我的OA和SA资金吗?
  2. 鉴于账户选择是否有可行的选择?

我应该使用我的OA和SA资金吗?

使用OA和SA资金存在真正的机会成本。只要没有做任何事情并将资金留在CPF账户中,每年保证2.5%或4%的资金回报。

因此,选择投资停放您的公积金资金的时候,你必须确保预期收益率,考虑到成本因素后,比2.5%或4%以上。如果没有,首先投资它就不会有意义。 

思想过程类似于决定投资是否值得使用债务或保证金投资。每笔投资都需要清除预期的障碍率。

根据需要清除2.5%和4%的障碍率,我个人觉得 SA基金应该单独留下 由于以下原因: 

  • 在普通市场中,4%的风险自由退货难以击败。 
  • SA资金缺乏股权投资选择,甚至更加努力地击败4%的回报率。
至于OA资金,肯定可以找到击败2.5%的障碍率的投资选项。因此,如果您的住房不需要CPF OA,则肯定会考虑使用它的投资 以一种考虑的方式 。实际上这样做或不是真的取决于你的风险偏好。

什么产品是可行的选择?

现在我已经建立了我考虑使用CPF OA投资,我必须考虑可能的投资选项。这是事情变得棘手和潜在的自以为是。以下观点是我的个人观点和财务顾问/保险代理商,如果您不同意,请不要猛烈。

基于上一段,您可能会猜到我在哪里  让我们迅速贯穿各种产品,讨论他们的可行性以及对他们的看法。

分享

你们知道我喜欢股票选择,所以这绝对是一个选择。 SGX是一名股息投资者的避风港,所以找到击败2.5%的障碍率的投资相对容易。你只需要找到良好的稳定股息公司购买。

重新获得

类似于股票,这也是一种选择。虽然额外的考虑因素是重型倾向于具有权利问题和股权基金提高。因此,您不应该去火腿并将所有可用的配额投入房地产。保持一些粉末干燥。

金子

我个人觉得黄金不是一个好的选择。黄金被视为价值的商店和对冲通胀。除非我们进入超通胀环境,否则这一目标几乎涵盖了2.5%的CPF OA利率。但是,如果您选择投资黄金,请使用Gold ETF选项而不是由于相对成本而不是物理金或其他选择。

单位信托/保险产品

你们知道我对积极管理的金融产品的蔑视 由于所涉及的成本。早些时候提出的成本表可以让您了解所涉及的高成本。此外,我仔细阅读了可用的单位信托列表及其3年的财务表现  这里 。毫不奇怪,回报是不压迫的。就个人而言,我会避免。

ETFS.

在所有可用的ETF选项中,只考虑SPDR STI ETF或NIKKO-AM STI ETF。由于专注于财产和金融,我个人并不像ETF那样真正地。但是,如果您正在寻找低成本且进取的新加坡市场的曝光和多样化的方式,SPDR STI ETF就是较低的费用比例。 

至于ABF债券指数基金,只是不要因为投资于SG政府债券,而退货并不优于2.5%的CPF利率。

债券

虽然我个人不喜欢债券,但如果你坚持购买债券,我可以祝福良好的投资级公司债券  Temasek 2.7%债券 。但是,只有很少的CPF批准的公司债券。那些被批准的收益率如此接近2.5%的CPF利率,也许你不应该打扰。

我的个人战略

通过这些问题思考,我为自己的战略提出了广泛的框架:

  1. 我不能在CPF基金上占据大量损失,因为它将击败目的
  2. 我只投入收入和股息的工具超过2.5%,以取代失去的CPF OA利息。
  3. 我只投入比较安全,而且不努力的股票。
  4. 我必须尽量减少交易和经常性成本的影响
  5. 我应该只使用CPF资金作为最后的手段
鉴于这些指导方针,这里是我如何利用CPF OA资金投资。

主要投资于支付蓝筹股的股息

这些公司不太可能接受关注问题,股息有助于缓解失去兴趣的影响。我部署了OA资金的实例的例子是2015年石油价格崩溃期间Keppel公司,最近歌手在价格竞争恐惧上。

尽量不要投资

由于潜在的股权基金延长,我通常不会使用CPF使用CPF投资。但是,如果一个蓝筹力量没有权利问题的历史(如CMT)正在贬低估值,我肯定会考虑投资它。

仅在危机情况下投资SPDR STI ETF

我之前提到过,因为STI的组成,我不喜欢STI ETF。 ETF也不会产生足够高(目前3 +%)以涵盖损失CPF兴趣。但是,ETF的限制比股票不太严格。

这些特点使危机情况很好,因为估值会被抑制,收益率足够高,ETF提供多样化,由于更放松的限制,您将有更多的火力。

只投资历史低点/沮丧的估值

这有助于限制我的下行风险,让我在晚上更舒适地睡觉。

采取集中姿势

这一点是争议的,因为人们总是谈论多元化以降低风险。不幸的是,CPFIS经常性成本结构惩罚多样化。 10名计数器将意指每年80美元加上GST和佣金。 

因此,我觉得需要集中的位置是减少交易和经常性成本所必需的。此外,如果您在投资之前仔细考虑了其他原则,您应该有一个股票选择,您可以安全地占用更大的职位。 

最后,如果您将CPFIS投资作为更大的投资组合的一部分,包括您的现金投资(库存,债券,财产等),您仍然应该被视为多元化。

概括

使用CPFIS必须明智地审议。每次移动都有一个真正的机会成本。避免昂贵的积极管理产品。仅投资历史低价,以集中的方式,以最大限度地降低您的缺点和成本。

以保守方式利用方案,您应该能够实现优于2.5%的CPF OA利率的目标。

您是否投资于CPF资金?让我知道你的想法和策略!

其他CPF相关文章
CPF Hacks你应该知道
使用自愿CPF充值的个人税收计划

如果你错过了我以前的帖子
SSB 2019年7月发布详情

愉快的狩猎,
KK.

如果你喜欢我写的文章,请跟进我  Facebook 推特 投资节 stockscafe.  或订阅我的博客,永远不会错过另一篇文章!